วันที่ 5 สิงหาคม 2026 แนวโน้มการแบ่งขั้วในอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์มีความชัดเจนมากขึ้น รายงานรายได้เดือนกรกฎาของ TSMC ผู้นำด้านการผลิตเวเฟอร์ แสดงให้เห็นว่าได้รับประโยชน์จากคำสั่งซื้อชิป AI และหน่วยประมวลผลสำหรับสมาร์ทโฟนระดับเรือธง ซึ่งทำให้รายได้รวมต่อเดือนเพิ่มขึ้นถึงระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์เมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกัน ในขณะที่บริษัทชิปยานยนต์รายใหญ่ของญี่ปุ่นอย่าง Renesas Electronics ประกาศลดอัตราการใช้กำลังการผลิตลงสองสิบเปอร์เซ็นต์ เพื่อรับมือกับการสะสมของสต็อก MCU สำหรับยานยนต์ การเปรียบเทียบที่ชัดเจนระหว่าง "ความร้อนและความเย็น" นี้ ได้เน้นย้ำถึงแนวโน้มหลักของตลาดเซมิคอนดักเตอร์ทั่วโลกในช่วงครึ่งหลังปี 2026: การแบ่งแยกตามเทคโนโลยีขั้นสูงที่ขับเคลื่อนด้วย AI และกระบวนการผลิตที่สมบูรณ์ รวมถึงการแบ่งแยกตามภาคส่วนบริโภคและการยานยนต์อย่างมีนัยสำคัญ
รายได้ไตรมาสที่ 7 ของ TSMC เกินความคาดหมาย คิวบิต AI ยังคงเป็นตัวขับเคลื่อนหลัก
ตามข้อมูลอย่างเป็นทางการของ TSMC รายได้รวมไตรมาสที่ 7 ปี 2026 อยู่ที่ประมาณ 345 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งเติบโต 36.8% เมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกันของปีก่อนหน้า และเพิ่มขึ้นกว่าหนึ่งสิบเปอร์เซ็นต์เมื่อเทียบกับเดือนที่แล้ว สร้างสถิติที่ดีที่สุดเป็นประวัติการณ์สำหรับช่วงเวลาเดียวกันของปีก่อนหน้า นักวิเคราะห์ชี้ว่าความสำเร็จนี้ได้รับแรงหนุนหลักจากสองปัจจัย ได้แก่ หนึ่งคือความต้องการคำสั่งซื้ออย่างต่อเนื่องสำหรับกระบวนการผลิต 5nm/4nm และ 3nm จากลูกค้าตัวเร่ง AI เช่น NVIDIA และ AMD และสองคือช่วงฤดูการสั่งซื้อเครื่องใหม่ของลูกค้าชิปโทรศัพท์ เช่น Apple และ Qualcomm ซึ่งทำให้อัตราการใช้กำลังการผลิตของกระบวนการผลิตขั้นสูงเกือบเต็มกำลัง
ฝ่ายบริหารของ TSMC เคยกล่าวในการประชุมในประเทศฝรั่งเศสว่ารายได้ที่เกี่ยวข้องกับ AI ทั้งปี 2026 มีแนวโน้มที่จะเกินสามสิบเปอร์เซ็นต์ และกำลังการผลิตการห่อหุ้มขั้นสูง (Advanced Packaging CoWoS) จะขยายเพิ่มเป็นสองเท่าในปีนี้ จากมุมมองของความแน่นอนของคำสั่งซื้อ ความต้องการชิป AI ในช่วงครึ่งหลังปีจะไม่ลดลง แต่กลับแข็งแกร่งขึ้นตามการปรับเพิ่มการลงทุนของบริษัทผู้ให้บริการคลาวด์รายใหญ่ รายงานล่าสุดของ Morgan Stanley ชี้ว่าขนาดตลาดชิป AI ทั่วโลกในปี 2026 จะสูงถึง 1.2 แสนล้านดอลลาร์สหรัฐ และเติบโตเกิน 45% ซึ่งเป็น "ดาวเด่นที่สุด" ในอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์
ความเย็นสำหรับชิปยานยนต์ยังไม่หายไป Renesas ลดกำลังการผลิตสองสิบเปอร์เซ็นต์
เมื่อเปรียบเทียบกับความร้อนแรงของชิป AI ตลาดเซมิคอนดักเตอร์สำหรับยานยนต์ยังคงอยู่ในบรรยากาศของความผันผวนของสต็อก ตามรายงานของ Nikkei ได้รายงานว่า Renesas Electronics ประกาศลดอัตราการใช้กำลังการผลิตของสายการผลิตเวเฟอร์ 8 นิ้วในโรงงาน Kobe และโรงงาน เจ๊า จาก 80% เหลือ 60% และระงับการจัดส่ง MCU สำหรับยานยนต์บางส่วนและชิปอนาล็อกทั่วไป เพื่อช่วยให้ลูกค้าลดสต็อก ประธานบริษัท Renesas กล่าวในการประชุมผลประกอบการว่า "อัตราการลดสต็อกชิปยานยนต์ช้ากว่าที่คาดไว้ คาดว่าจะต้องรอจนถึงไตรมาสที่สี่ของปี 2026 จึงจะกลับสู่ระดับปกติ"
ข่าวนี้ไม่ใช่กรณีเดียว บริษัทชิปยานยนต์รายใหญ่ในยุโรปอย่าง Infineon และ Infineon Semiconductor ก็ได้ลดประมาณการคาดการณ์รายได้รายไตรมาสเช่นกัน โดยมีสาเหตุหลักคือยอดขายรถยนต์ทั่วโลกที่ชะลอตัวลง การเพิ่มขึ้นของปริมาณชิปต่อคันที่เกิดจากการเพิ่มขึ้นของสัดส่วนรถยนต์ไฟฟ้า ถูกหักล้างด้วยการลดกำลังการผลิตรถยนต์สันดาปเดิม นอกจากนี้ การเพิ่มขึ้นของสัดส่วนการผลิตในห่วงโซ่อของรถยนต์ในจีน ก็กำลังบีบส่วนแบ่งของผู้ผลิต IDM ระหว่างประเทศ ชิปยานยนต์มีราคาถูกกดดันอย่างต่อเนื่อง ในตลาดสินค้าคงคลัง บางรุ่นของ MCU มีราคาลดลงสามสิบเปอร์เซ็นต์จากจุดสูงสุดในปี 2025
การแบ่งแยกของหน่วยความจำและกำลังไฟฟ้า ตลาดอุปสงค์อุปสงค์เข้าสู่ "การปรับสมดุลอย่างละเอียด"
นอกเหนือชิปตรรกะแล้ว แนวโน้มของชิปหน่วยความจำยังคงอยู่ในจังหวะการฟื้นตัวอย่างอ่อนโยน ตามราคาล่าสุดที่ TrendForce สมาคมปรึกเผย ราคาสัญญา DRAM (DDR5 16Gb) ในช่วงต้นเดือนสิงหาคมเพิ่มขึ้น 2%-4% จากเดือนที่แล้ว ในขณะที่ราคา NAND Flash อยู่ในภาวะทรงตัวระดับสูง คำสั่งซื้อเซิร์ฟเวอร์ศูนย์ข้อมูลยังคงเป็นปัจจัยสนับสนุนหลัก ในขณะที่กระแสการเปลี่ยนเครื่องของอุปกรณ์ปลายทาง AI (เช่น AI PC, AI โทรศัพท์) ก็ผลักดันความต้องการหน่วยความจำที่ใช้พลังงานต่ำ
ในส่วนของสารกึ่งตัวนำไฟฟ้า แม้ว่า IGBT และ SiC ยังมีแนวโน้มเติบโตในตลาดรถยนต์พลังงานใหม่ แต่ในระยะสั้นเนื่องจากการขยายกำลังการผลิตของผู้ผลิตระดับสองและสาม ทำให้ราคา MOSFET ทั่วไปปรับตัวลดลงเล็กน้อย โดยรวมแล้ว ตลาดสารกึ่งตัวกำลังเปลี่ยนจาก "ขาดแคลนทั่วกัน" หรือ "มีมากเกินไป" ในช่วงสองปีที่ผ่านมา ไปสู่ "ความไม่สมดุลเชิงโครงสร้าง" ซึ่งอนาคติตลาดเฉพาะทางย่อยแต่ละทางจะขึ้นอยู่กับว่าสามารถจับตำแหน่งในยุคเติบโตใหม่ เช่น AI และพลังงานใหม่ได้หรือไม่
